1 - Maîtriser l'analyse financière

• Retraitements du bilan.
• Analyser l'activité et la profitabilité.
• Équilibres financiers, endettement, ratios.
• Crises de trésorerie et remèdes.
• Diagnostic par les flux de trésorerie.

2 - Participer à la politique financière

• Leviers pour améliorer la rentabilité économique
• Effet de levier financier.
• Les différentes politiques financières.

Mise en situation

Cas : Analyse financière, repérer la politique financière.

3 - Activités à distance

• Etude de cas : analyse financière d’une entreprise" et "Présenter son business plan à l'écrit, à l'oral".

Mise en application pratique :

• Cas de synthèse avant la partie 2 : analyse financière du passé, analyse  du business plan financier

1 - Présenter sa stratégie

• Les 8 clés pour convaincre.
• Analyse stratégique : PESTEL, Porter, chaîne de valeur.
• Relier les plans d'actions aux objectifs stratégiques.

2 - Sélectionner les projets

• Modéliser l'activité, défendre la prévision de vente.
• Arbitrer entre les critères de rentabilité : valeur actualisée nette (Van), Taux de rentabilité interne (Tri), Délai de récupération.
• Creux de trésorerie maximum.
• Choisir un taux d'actualisation selon le risque.
• Scénarios, pistes pour améliorer la rentabilité.

3 - Financer son projet

• Construire la prévision financière.
• Besoins de financement, capacité de remboursement.

Mise en situation

Cas : création d'une filiale retraçant toutes les étapes du business plan

4 - Activités à distance

•  "La logique financière de l'entreprise", "Mettre en œuvre la politique financière", "Gérer la relation bancaire et négocier avec les banques".

Mise en application pratique :

• Cas de synthèse avant la partie 3, société Lambourg : évaluation de l'entreprise par les DCF, augmentation de capital.

1 - Piloter sa fonction

• La pyramide des profils du DAF.
• Cartographier les processus de sa fonction.
• Améliorer le contrôle interne.
• Benchmarking de sa fonction.
• Réussir la digitalisation de la fonction.

2 - Améliorer la performance

• Piloter un "projet cash" : management transversal.
• Améliorer le processus budgétaire.

3 - Prendre sa fonction en main

• Présenter ses priorités à 3 et 6 mois, un an.
• Que déléguer, sous-traiter, faire soi-même.
• Communiquer avec les actionnaires et banquiers.
• Intégrer l'éthique au quotidien. 

Mise en situation

Cas sur le contrôle interne et le projet cash.

4 - Activités à distance

• Pour découvrir un sujet en lien avec votre formation : une vidéo "Optimiser la valeur des stocks par la méthode de l'ABC croisé". Des activités à distance pour vous entraîner à la persuasion, la gestion des objections et la conduite du changement.

1 - Réussir sa croissance externe

• Mandat, audit d'acquisition, data room.
• Aspects juridiques : lettre d'intention, protocole d'accord, garanties d'actifs et passifs, clause de complément de prix ; réussir l'intégration post acquisition.

Mise en situation

Cas : révision de prix et garantie de passif.

2 - Évaluer l'entreprise

• Retraitements d'évaluation.
• Méthodes patrimoniale : Actif net corrigé.
• Méthode par les discounted cash-flows (DCF).
• Comparables boursiers, multiples de transaction.

Mise en situation

 Appliquer les méthodes, arbitrer entre les résultats. Analyse de rapports d'évaluation. 

1 - Réussir les opérations en fonds propres

• L'augmentation de capital, immédiate ou différée.
• Valeurs mobilières complexes : OCA, OBSA.
• Approcher un investisseur en capital.
• Pacte d'actionnaires : organiser la sortie, sortie conjointe, protéger les minoritaires, buy or sell, ...

2 - Reprendre une entreprise.

• Leviers juridiques, financiers, fiscaux.
• Équilibre prix, ressources, capacité de remboursement.
• Analyser le plan de financement : capital, dette senior, et subordonnée, Mezzanine.

3 - Négocier les financements.

• Négocier des covenants réalistes.
• Levier maximal, capacité de remboursement.

Mise en situation

• Cas : Calculer un effet de dilution, évaluer un emprunt convertible. Analyser un pacte d'actionnaires. 
• Cas de synthèse : business plan, évaluation, augmentation de capital.